Kompaniya daromadlari bo‘yicha qanday savdo qilish mumkin | Deriv Blog

Ushbu maqola dastlab 26 dekabr 2023-yilda chop etilgan.

‍

Daromadlar mavsumi treyder uchun jannatdir — kompaniya daromad hisobotlari asosida aksiyalar narxidagi sezilarli o‘zgarishlardan foyda olish imkoniyatini beradi. Lekin daromadlar bo‘yicha to‘g‘ri savdo qilishni tushunmasangiz, bu xavfli maydonga ham aylanishi mumkin. 

Ushbu maqolada biz quyidagilarni ko‘rib chiqamiz:

• Daromad hisobotlari nima?
• Daromadlar mavsumi qachon bo‘ladi?
• Daromadlar bo‘yicha savdo strategiyasini ishlab chiqish

Daromad hisobotlari nima?

Ochiq aksiyadorlik kompaniyalari o‘tgan chorakdagi moliyaviy natijalarini batafsil bayon etuvchi choraklik daromad hisobotlarini e’lon qiladi. Bu hisobotlarga quyidagi asosiy ko‘rsatkichlar kiradi:

1. EPS (bir aksiya uchun daromad) – Muomaladagi har bir aksiya hisobiga to‘g‘ri keladigan sof foyda yoki daromad. Bu umumiy rentabellikning asosiy o‘lchovidir.
2. ‍Daromad – Kompaniya davr davomida olgan jami savdo/daromad. Bu biznesning umumiy hajmi va o‘sishini ko‘rsatadi.
3. ‍Operatsion daromad – Operatsion xarajatlar, soliqlar, foizlar va boshqalar ayirilgandan keyin qolgan foyda. Bu yakuniy daromad ko‘rsatkichidir.
4. ‍Yalpi marja – Bu yalpi foydaning jami daromadga nisbatan foizidir.
5. ‍EBITDA – Foizlar, soliqlar, amortizatsiya va eskirishdan oldingi daromad. Bu kompaniyalar o‘rtasida foydani taqqoslashga yordam beradi.
6. ‍Oldindan berilgan prognoz – Rahbariyatning kelgusi choraklar yoki moliyaviy yillar bo‘yicha bashoratlari. Bu o‘sish kutilmalari haqida tasavvur beradi.
7. ‍Pul oqimi – Davr davomida hosil bo‘lgan/sarflangan naqd puldagi sof o‘zgarish — bu likvidlik uchun muhim ko‘rsatkichdir.
8. ‍Balans hisoboti ma’lumotlari – Bu kompaniya aktivlari, majburiyatlari va aksiyadorlar kapitalining holatini aks ettiruvchi ko‘rsatkich bo‘lib, moliyaviy mustahkamlikni ko‘rsatadi.
9. ‍Segment daromadi – Bu biznes bo‘linmalari/mahsulot yo‘nalishlari bo‘yicha daromad taqsimoti. Bu kompaniyaning o‘sish yo‘nalishlarini ochib beradi.

EPS va daromad ko‘rsatkichlari tahlilchilarning baholari bilan solishtiriladi — ular odatda bozor mutaxassislari tomonidan berilgan prognozlarning o‘rtacha qiymatidir. Agar kompaniyaning haqiqiy EPS yoki daromadi tahlilchilar baholaridan oshsa, bu ijobiy daromad syurprizi deb hisoblanadi. Agar ko‘rsatkichlar konsensus baholaridan past bo‘lsa, bu daromadning o‘tmasligi deb baholanadi.

Daromad hisobotlarida ko‘pincha rahbariyatning keyingi chorak yoki to‘liq yil bo‘yicha kutilmalari haqidagi oldindan berilgan prognoz ham bo‘ladi. Natijalarni muhokama qiluvchi rahbarlar bilan o‘tkaziladigan konferens-qo‘ng‘iroqlar ham ohang va berilgan istiqbol asosida aksiya narxlariga ta’sir qilishi mumkin. Umuman olganda, daromad hisobotlari biznesning moliyaviy salomatligi va traektoriyasi haqida muhim tushunchalar beradi va kutilmalardan sezilarli og‘ishlar ko‘pincha aksiya narxlarining keskin qayta baholanishiga olib keladi.

Daromadlar mavsumi qachon bo‘ladi?

Daromadlar mavsumi odatda har bir kalendar choragi tugaganidan keyingi haftalarda, ya’ni yanvar, aprel, iyul va oktyabr oylarida bo‘ladi. Turli bozorlar va mintaqalarda moliyaviy yillariga qarab daromadlar mavsumi jadvali biroz farq qilishi mumkin. Aniq e’lon qilish sanalarini bilish uchun moliyaviy yangiliklar manbalari yoki kompaniya veb-saytlarining investorlar bilan aloqalar bo‘limlarini tekshirish maqsadga muvofiqdir.

Daromad e’lonlari savdo kunini buzmasdan keng tarqatishni ta’minlash uchun oddiy savdo soatlaridan tashqarida rejalashtiriladi. Bu hisobotlarni bozor ochilishidan oldin yoki yopilgandan keyin e’lon qilishni anglatadi. Bunday yondashuv treyderlarga ma’lumotni o‘zlashtirish va keyingi harakatlarini belgilash uchun yetarli imkoniyat beradi.

Daromadlar bo‘yicha savdo strategiyasini ishlab chiqish

Daromad e’lonlari bo‘yicha samarali savdo yondashuvini ishlab chiqish uchun ba’zi maslahatlar.

1. ‍Asosiy sanalarni biling – Qaysi kompaniyalar daromad e’lon qilishini oldindan bilish uchun kuzatuv ro‘yxatini tuzing. Natijalar qachon e’lon qilinishiga e’tibor bering — shunda raqamlar chiqqandan keyingi dastlabki o‘zgaruvchanlikda savdo qilishga tayyor bo‘lasiz.
2. ‍Stop-lardan foydalaning – Daromad e’lonidan keyin o‘zgaruvchanlik va bo‘shliqlar narxlarni tez o‘zgartirishi mumkin. Har qanday savdoda potentsial pastga tushish xavfini cheklash uchun stop loss dan foydalanishingiz mumkin. Biroq shuni yodda tutingki, qattiq stop-lar juda tez ishga tushishi mumkin, shuning uchun buning o‘rniga optimal pozitsiya hajmidan foydalanish kerak.
3. ‍Tahlilchilar baholarini baholang – E’lon oldidan konsensus EPS va daromad baholarini diqqat bilan ko‘rib chiqing. Kompaniya uchun yana bir bor daromadni oshirish qanchalik qiyin bo‘lishini baholash maqsadida bu baholarni oldingi choraklar natijalari bilan solishtiring. Latta qanchalik baland bo‘lsa, kutilmalar oshib ketgan taqdirda reaksiya shunchalik kuchli bo‘lishi mumkin.
4. ‍Optsion narxlarini hisobga oling – Optsion bozorlari odatda oldindan qaraydi, shuning uchun daromad e’lonlaridan keyingi muddatga chaqiriq/put narxlarini tekshirish bozor qanday pozitsiyada ekanligi haqida ma’lumot berishi mumkin. Agar reaksiya sust bo‘ladi deb hisoblasangiz, “o‘zgaruvchanlik”ni sotish orqali implitsit o‘zgaruvchanlik bo‘yicha savdo qilish uchun ham shu ma’lumotdan foydalanishingiz mumkin. Yoki kun ichidagi haddan tashqari o‘zgaruvchanlikdan foyda olish va pastga tushish xavfini cheklash uchun dum xavfini sotib olishingiz mumkin.
5. ‍Kirish va chiqishlarni rejalashtiring – Kirish va chiqish vaqtini belgilashga yordam berish uchun asosiy qo‘llab-quvvatlash va qarshilik darajalarini aniqlash maqsadida texnik tahlildan foydalaning. Ideal sotib olish va sotish nuqtalarini aniqlash uchun harakatlanuvchi o‘rtachalar, o‘tgan savdo diapazonlari va hajm naqshlariga qarang.
6. ‍Stop-lardan foydalaning – Daromad e’lonidan keyin o‘zgaruvchanlik va bo‘shliqlar narxlarni tez o‘zgartirishi mumkin. Har qanday savdoda potentsial pastga tushish xavfini cheklash uchun stop loss dan foydalanishingiz mumkin. Biroq shuni yodda tutingki, qattiq stop-lar juda tez ishga tushishi mumkin, shuning uchun buning o‘rniga optimal pozitsiya hajmidan foydalanish kerak.
7. ‍Natijalaringizni ko‘rib chiqing – Nima ishlaganini va nima ishlamaganini baholash uchun daromadlar bo‘yicha savdolaringizni kuzatib boring. Va vaqt o‘tishi bilan yaxshilash uchun tuzatishlar kiriting.

Daromad e’lonlari bo‘yicha savdo o‘zgaruvchanlikdagi sakrashlar tufayli juda foydali bo‘lishi mumkin bo‘lsa-da, bu kuchaygan narx tebranishlari yo‘qotish potentsialini ham oshiradi. Uy ishingizni bajarish va oldindan rejalashtirish daromadlar mavsumida ongli qarorlar qabul qilishga yordam beradi.

Siz Deriv bilan demo yoki haqiqiy savdo hisobini ochishingiz va ushbu qiziqarli mavsumda sodir bo‘layotgan narx harakatlaridan foydalanishngiz mumkin.