9 dicas essenciais para encontrar ações subavaliadas| Deriv Blog

Imagine adquirir ações antes de dispararem — como descobrir diamantes entre o carvão. As joias subavaliadas estão por aí, à espera de serem descobertas por traders como si.

As ações subavaliadas representam uma oportunidade de trading atrativa para traders que procuram comprar ações com um «desconto», antecipando que os seus preços acabarão por subir até corresponderem ao seu valor intrínseco.

O que são ações subavaliadas?

As ações subavaliadas são ações que estão a ser negociadas a um preço inferior ao seu valor intrínseco. Isto pode acontecer devido a uma combinação de fatores:

1. ‍Sentimentos negativos do mercado: Por vezes, o humor geral do mercado pode azedar devido a incerteza económica, acontecimentos mundiais ou uma desaceleração geral do mercado. Isto pode levar os traders a venderem as suas ações precipitadamente.
2. ‍Resultados desapontantes: Se os resultados de uma empresa ou as perspetivas futuras não forem tão bons como o esperado, os traders podem perder a confiança.
3. ‍Desafios setoriais: Determinados setores enfrentam desafios únicos, como novas tecnologias ou alterações regulamentares. Isto pode afetar negativamente todas as ações desse setor.
4. ‍Reação excessiva às notícias: Tanto as boas como as más notícias podem originar reações extremas. Isto pode afastar temporariamente o preço de uma ação do seu verdadeiro valor.
5. ‍Fundamentos mal interpretados: Por vezes, a saúde financeira de uma empresa é mal interpretada, levando os traders a valorizá-la incorretamente.
6. ‍Informação limitada: Sem informação suficiente ou transparência, os traders podem não ver o verdadeiro quadro, o que leva a juízos errados.
7. ‍Preocupações de curto prazo: Questões como litígios legais ou alterações na gestão podem inquietar temporariamente os traders até estas questões serem resolvidas.
8. ‍Comportamento dos traders: Vários enviesamentos, vendas em pânico ou seguir tendências sem uma análise adequada podem conduzir a decisões irracionais entre os traders.
9. ‍Joias escondidas: Algumas empresas, especialmente as menos conhecidas com fundamentos sólidos, podem não receber a atenção que merecem no mercado.

Como encontrar ações subavaliadas

Os nove indicadores financeiros principais descritos abaixo podem ajudá-lo a encontrar ações subavaliadas no mercado, uma vez que revelam o potencial de uma empresa para crescer e ter sucesso.

1. O rácio preço/lucro (P/E) compara o preço da ação da empresa com o seu lucro por ação (EPS). Pense nele como uma forma de ver como o mercado valoriza a capacidade da empresa de gerar dinheiro. Um rácio P/E mais baixo, especialmente quando comparado com outras empresas do mesmo setor ou com os números passados da própria empresa, pode ser um indício de que a ação está subavaliada.

2. O rendimento dos lucros é o inverso do P/E. Em vez de comparar o preço da ação com os lucros, mostra os lucros que obtém por cada dólar que investe na ação. Um rendimento dos lucros mais elevado sugere que uma ação pode estar subavaliada, uma vez que os traders podem estar a obter um retorno relativamente mais elevado pelo seu capital.

3. O rácio preço/lucro face ao crescimento (PEG) considera o rácio P/E de uma empresa em relação à sua taxa de crescimento dos lucros. Um rácio PEG abaixo de 1 pode indicar que a ação está subavaliada em relação ao seu potencial de crescimento dos lucros, sugerindo que o mercado ainda não reconheceu plenamente as suas perspetivas futuras.

4. O rácio dívida/capitais próprios (D/E) avalia a alavancagem financeira de uma empresa ao comparar a sua dívida total com os capitais próprios dos acionistas. Um rácio D/E mais baixo implica um risco financeiro menor, indicando que a empresa depende menos de fundos emprestados. Um rácio D/E favorável pode assinalar estabilidade e potencial de crescimento a longo prazo.

5. O rácio de liquidez corrente avalia a liquidez de curto prazo de uma empresa. Para tal, compara o que uma empresa possui (os seus ativos correntes) com o que deve (os seus passivos correntes). Uma ação subavaliada com um rácio de liquidez corrente elevado mostra que a empresa está bem preparada para pagar as suas dívidas de curto prazo, o que contribui para a sua estabilidade global.

6. O rácio preço/valor contabilístico (P/B) compara o preço da ação de uma empresa com o seu valor contabilístico por ação. O valor contabilístico representa o valor líquido dos ativos de uma empresa após a dedução dos seus passivos. Um rácio P/B abaixo de 1 pode significar que a ação está cotada abaixo do seu valor contabilístico.

7. A rentabilidade dos capitais próprios (ROE) mede a eficiência de uma empresa na geração de lucros a partir dos capitais próprios dos acionistas. Um ROE mais elevado indica frequentemente uma gestão eficaz e a capacidade de gerar retornos sólidos. Se uma ação tiver um ROE elevado mas ainda estiver subavaliada, pode significar que o mercado ainda não reconheceu plenamente o potencial de lucros da empresa.

8. O rendimento de dividendos calcula o rendimento anual de dividendos em relação ao preço da ação. Se uma empresa consegue pagar um dividendo estável mesmo quando o preço da sua ação está baixo, é um bom sinal de que as fundações financeiras da empresa são sólidas. Mas há um senão: se a empresa estiver a utilizar grande parte dos seus lucros apenas para pagar estes dividendos, pode não ter dinheiro suficiente restante para fazer crescer o seu negócio ou pagar dívidas.

9. As demonstrações financeiras como a demonstração de resultados, os balanços e os relatórios de resultados podem dar-lhe uma melhor compreensão da força financeira da empresa e da viabilidade do modelo de negócio. É importante analisar também as previsões futuras. Por exemplo, se se espera que uma empresa ganhe mais no futuro (crescimento estimado das receitas) mas o mercado ainda não se apercebeu, a ação pode estar subavaliada, tornando-a uma oportunidade atrativa.

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Como negociar ações subavaliadas

Aqui ficam algumas dicas para desenvolver uma abordagem eficaz ao trading de ações subavaliadas.

• Avalie os fundamentos: Distinguir entre ações subavaliadas e aquelas com fundamentos fracos é vital para evitar cair numa «armadilha de valor», em que os preços das ações permanecem baixos ou até diminuem. Os traders podem utilizar as técnicas de análise fundamental descritas acima para identificar com precisão ações genuinamente subavaliadas.
• Compare os concorrentes: Avaliar os fundamentos de uma ação em relação aos seus concorrentes também pode fornecer um contexto valioso. Se uma ação parecer subavaliada em comparação com os seus pares do setor utilizando as métricas acima, pode indicar potencial inexplorado.
• Elabore um plano de trading: Utilize a análise técnica para identificar níveis-chave de suporte e resistência que o ajudem a sincronizar as suas entradas e saídas. Observe as médias móveis, os intervalos de trading passados e os padrões de volume para identificar pontos de compra ideais quando a ação está a ser negociada abaixo do seu valor intrínseco. Pode utilizar ordens de stop-loss para conter o risco de descida em quaisquer trades. Certifique-se de que regista os seus trades para avaliar o que funcionou e o que não funcionou. Faça ajustes para melhorar ao longo do tempo. Uma coisa a ter em mente é que pode ser necessário dar tempo para que a subavaliação seja corrigida.

Perseguir cegamente ações baratas pode conduzir a perdas. Antes de negociar ações subavaliadas, os traders devem ter uma compreensão abrangente dos fundamentos subjacentes, complementada por uma investigação adequada, para tomarem decisões de trading informadas e estratégicas.

Coloque estas dicas em prática e identifique ações subavaliadas na carteira de ofertas de ações da Deriv. Abra uma conta de trading demo, que inclui fundos virtuais para que possa praticar a navegação no mercado de ações sem riscos antes de negociar com dinheiro real.